久期控制是指通过对宏观经济发展状况、金融市场运行特点等因素的分析，确定投资组合的整体久期，以有效地控制整体资产风险。久期是衡量债券价格对利率变化敏感度的指标，反映了债券在未来时间内现金流的折现权重。通过对久期的控制，投资者可以在利率变动的环境下更好地管理债券投资的风险。

确定组合的整体久期。久期控制是根据对宏观经济发展状况、金融市场运行特点等因素的分析确定组合的整体久期，有效的控制整体资产风险。相比于杠杆操作是当期资金的折叠，久期操作则是未来时间的折叠。

1.利用久期控制利率风险。在债券投资里，久期可以被用来衡量债券或者债券组合的利率风险，一般来说，久期和债券的到期收益率成反比，和债券的剩余年限及票面利率成正比。对于一个普通的附息债券，如果债券的票面利率和其当前的收益率相当的话，该债券的久期就等于其剩余年限当一个债券是贴现发行的无票面利率...

①当久期缺口为正值时，市场利率下降，银行的市场价值将增加；市场利率上升，银行的市场价值将减少。②当久期缺口为负值时，市场利率上升，银行净值将增加；市场利率下降，银行净值将减少。久期缺口的绝对值越大，银行对利率的变化越敏感，银行的利率风险暴露量越大。

国债期货上市后，投资者可以利用其进行久期调整，优势将比较明显,因为国债期货市场比现货市场更具有流动性,而且通过买债期货，可以利用较低的成本，在保持投资组合不变的情况下调整久期。风险控制国债期货市场的风险类型较为复杂，且涉及面广，具有放大性与可预防性等特征。其风险主要有：由利率波动原因...

操作和技术风险：基金的相关当事人在各业务环节的操作过程中，可能因内部控制不到位或者人为因素造成操作失误或违反操作规程而引致风险，如越权交易、内幕交易、交易错误和欺诈等。此外，在开放式基金的后台运作中，可能因为技术系统的故障或者差错而影响交易的正常进行甚至导致基金份额持有人利益受到影响。这种...

商业银行在市场风险管理中，首要任务是识别和分析业务中潜在的市场风险因素，确保对所有交易和非交易活动中的市场风险类别和性质有清晰理解。对于不同业务性质、规模和复杂度的银行，需选择适应的市场风险计量方法，如缺口分析、久期分析等，以量化可能承担的风险，同时要评估难以量化的风险。银行应综合运用多...

采用内部模型的商业银行应当将模型的运用与日常风险管理相融合,内部模型所提供的信息应当成为规划、监测和控制市场风险资产组合过程的有机组成部分。采用内部模型的商业银行应当恰当理解和运用市场风险内部模型的计算结果,并充分认识到内部模型的局限性,运用压力测试和其他非统计类计量方法对内部模型方法进行补充。7.商业银行...

在应用方法上，效率前沿模型（如期望-方差模型）通过模拟确定最优风险回报策略，久期匹配（免疫）则旨在通过资产与负债的利率风险匹配来管理风险。现金流量匹配模型强调在负债差异下，企业应精确匹配现金流量，以减少负债风险。多重决策模型考虑多种目标，如收益、风险和流动性等，而随机规划和随机控制模型...

参考解析:当久期缺口为正值时,如果市场利率下降,则资产价值增加的幅度比负债价值增加的幅度大,流动性也随之增强。 下列关于商业银行声誉风险的理解,最恰当的是( )。 A.声誉风险通过整体的、系统化的方法来管理 B.声誉风险无法通过加强内部控制来避免 C.声誉风险不会损害到银行的经济价值 D.声誉风险与其他风险不具...